Stati Uniti più forti dell’Europa. Bond più forti delle azioni. Tassi alti ancora a lungo, ma in lenta discesa nel 2024. Inflazione quasi sotto controllo. In uno scenario di grandi cambiamenti economici e di crescente tensione geopolitica, l’impostazione dell’asset allocation 2024 deve seguire tre parole chiave: diversificazione, gestione attiva e controllo del rischio.

Questi sono in estrema sintesi i punti chiave dell’outlook 2024 dei mercati:

• uno scenario macroeconomico difficile, con una  crescita attesa lenta e un ampliamento del gap tra Paesi in via di sviluppo e mercati emergenti;
• tensioni geopolitiche crescenti che sono il rischio più significativo del 2024;
• l’avvio di una nuova era di tassi alti
• volatilità su mercato azionario e obbligazionario;

IDEE DI INVESTIMENTO

Secondo le linee guida 2024 delle principali case di investimento globali (Abrdn, Amundi, Axa Investment Managers, BlackRock, Columbia Threadneedle Investments, Ersel, Federated Hermes, Morgan Stanley, Robeco, Schroders, Swisscanto, Vanguard) ecco cosa non può mancare in portafoglio per un investitore che sceglie il risparmio gestito.

Investire in fondi: l’asset allocation 2024

• Ritorno a Wall Street. Negli ultimi due anni, le prospettive per le azioni negli Stati Uniti sono state più cupe che in qualsiasi altra parte del mondo. Il 2024, tuttavia, si preannuncia diverso poiché le azioni statunitensi dovrebbero ottenere risultati migliori rispetto alle azioni europee o dei mercati emergenti. E i gestori si aspettano una crescita nonostante, oppure proprio a causa, del prevalente pessimismo del mercato. I prezzi sono attraenti in particolare sui fondi azionari America che investono in large cap value. Il migliore presente sulla piattaforma di Online SIM è EdR Fund US Value & Yield Classe A Cap USD che a tre anni rende il 16,7% e investe anche tenendo conto di criteri ESG.
• Rotta su Giappone e India. I due Paesi sono interessanti per diversificare il portafoglio con fondi focalizzati direttamente su questi mercati. I migliori sulla piattaforma di Online SIM sono per il Giappone il fondo M&G (Lux) Japan Fund Classe A Eur Acc che rende il 10,51% e utilizza anche criteri ESG. Mentre per l’India la scelta più corretta è un fondo azionario Paesi emergenti che investe in modo rilevante in Asia. Il migliore sulla piattaforma di Online SIM è BSF Emerging Markets Equity Strategies Fund Classe E2 EUR ACC che rende a tre anni il 12,52%.
• Megatrend intelligenza artificiale. Tra gli investimenti tematici, l’intelligenza artificiale vince rispetto all’energia. Per investire su questo megatrend ci sono fondi azionari tematici, il migliore sulla piattaforma di Online SIM è DWS Invest Artificial Intelligence Classe NC EUR Acc che rende a tre anni il 3,67% e investe prevalentemente negli Stati Uniti.
• Obbligazioni a ritorno assoluto. Per costruire una diversificazione con un obiettivo di lungo termine sulle obbligazioni, una buona scelta sono i fondi obbligazionari a ritorno assoluto, che danno al gestore la massima libertà di movimento investendo a livello globale. Il migliore sulla piattaforma di Online SIM è Algebris Global Credit Opportunities Fund Classe R – Accumulating (Eur) che rende a tre anni l’1,22%.
• Ricerca di rendimento sui bond. A caccia di rendimento sulle obbligazioni la scelta 2024 va alle obbligazioni corporate high yield. La scelta migliore è un fondo obbligazionario high yield che investe a livello globale. Il migliore sulla piattaforma di Online SIM è M&G (Lux) Global Floating Rate High Yield Fund Classe A USD Acc che rende a tre anni il 9,73%.

Per definire la corretta asset allocation 2024 scopri il servizio di portafogli modello di Online SIM che guida verso le scelte di investimento in base ad esigenze e obiettivi.

Per fare il check-up di portafoglio e scoprire come migliorare l’investimento in fondi visita il sito Online SIM.

NOTE

Le informazioni contenute in questo articolo sono esclusivamente a fini educativi e informativi. Non hanno l’obiettivo, né possono essere considerate un invito o incentivo a comprare o vendere un titolo o uno strumento finanziario. Non possono, inoltre, essere viste come una comunicazione che ha lo scopo di persuadere o incitare il lettore a comprare o vendere i titoli citati. I commenti forniti sono l’opinione dell’autore e non devono essere considerati delle raccomandazioni personalizzate. Le informazioni contenute nell’articolo non devono essere utilizzate come la sola fonte per prendere decisioni di investimento.